三國時代,阿華(宏榮飾)和阿雄(李南星飾)是一對結義兄弟,同在關羽手下當副將,阿華的才能性過阿雄,令雄十分妒忌。而且阿華已經與阿英(範文芳飾)訂婚,但阿雄卻暗戀阿英,為得到阿英,阿雄一直想使計陷害阿華,一次,關羽被敵軍圍困,需帥印解圍,阿雄將阿華送到的帥印調換,使阿華含冤而死,阿雄卻帶著帥印和阿英投靠敵軍,阿英知道未婚夫死亡的真相後,在阿華屍體前和阿雄同歸於盡,三人死在一起。
民國初年,三人皆已轉世,阿華和阿雄是以搶劫為生的馬幫中人,但兩人仍是結拜兄弟,阿英轉世成為歌女,和師弟相依為命,但她還留有前世的記憶,念念不忘前世的男友阿華,當她終於找到阿華時,悲劇又發生了,阿雄同樣愛上了阿英,他偷取了馬幫搶得的帥印,並嫁禍給阿華,阿華死在馬幫手里,阿英又一次在阿華的屍體前刺殺阿雄同時也被阿雄殺死,這一次,阿雄在臨死前發誓,來生一定要成為阿英最喜歡的人。
第三世已經到了現代社會,阿英是新加坡的紅歌星,阿華是她的男友,也是她的唱片制作人。由於阿英夢中常常回憶起前世的事,但又無法連貫,她決定到中國來拍攝MTV,並解開這個謎,阿華陪行。來到北京,他們遇到了和阿華從小一起長大的好友阿雄,阿雄已轉世成為東南亞富商之子,阿英發現阿華和阿雄就是在她夢境中出現的人。阿英想到了阿雄在前兩世的所作所為,想要避開他,但越要逃避,卻越是身陷情網,一段不可能的感情發生了,阿華十分妒忌。阿英遇到了自己前一世的師弟,師弟認出了三人的前世,他警告阿英小心,而師弟還一直都收藏著關羽的帥印,此事被阿華偷看到後,起了貪念,但阿華在偷帥印時被阿英的師弟發現,阿華誤殺了師弟,嫁禍給阿雄,使他被公安通緝。就在阿雄生死關頭,真相大白,原來這一世的阿華就是上一世的阿雄,而這一世的阿雄才是上一世的阿華,只因前世阿雄死前立誓,來世要成為阿英最喜歡的人,所以轉世時他調換了阿華的魂魄,最後壞人得到了懲罰,今世的阿雄和阿英得以長相廝守。